Полезное:
Как сделать разговор полезным и приятным
Как сделать объемную звезду своими руками
Как сделать то, что делать не хочется?
Как сделать погремушку
Как сделать так чтобы женщины сами знакомились с вами
Как сделать идею коммерческой
Как сделать хорошую растяжку ног?
Как сделать наш разум здоровым?
Как сделать, чтобы люди обманывали меньше
Вопрос 4. Как сделать так, чтобы вас уважали и ценили?
Как сделать лучше себе и другим людям
Как сделать свидание интересным?
Категории:
АрхитектураАстрономияБиологияГеографияГеологияИнформатикаИскусствоИсторияКулинарияКультураМаркетингМатематикаМедицинаМенеджментОхрана трудаПравоПроизводствоПсихологияРелигияСоциологияСпортТехникаФизикаФилософияХимияЭкологияЭкономикаЭлектроника
Анализ денежных потоков прямым методом
|
|
Прямой метод основан на анализе движения денежных средств по счетам организации. Он позволяет показать основные источники притока и направления оттока денежных средств, дает возможность делать оперативные выводы относительно достаточности средств для платежей по текущим обязательствам и устанавливает взаимосвязь между реализацией и денежной выручкой за отчетный период.
Отчет о движении денежных средств, составленный прямым методом, наиболее информативен т.к. по сути, представляет собой оборотную ведомость движения средств на счетах учета денежных средств.
Анализ движения денежных средств прямым методом проводится с помощью аналитических таблиц.
По данным отчетов «О движении денежных средств» составляется таблица 12.1. В ней содержаться показатели, отражающие движение денежных средств организации за отчетный и предыдущий годы в абсолютном выражении и относительные показатели, характеризующие динамику и структуру денежных потоков по видам деятельности: текущей, инвестиционной и финансовой.
 |
Показатели, характеризующие отдельные элементы положительных денежных потоков объединены в три группы (таблица 6.3). В первую группу включены показатели денежных поступлений, непосредственно участвующих в формировании финансового результата от основной (операционной) деятельности организации.
Рис. 12.3. Потоки денежных средств по основной деятельности
Таблица 12.1 Анализ движения денежных средств (прямой метод)
| Показатели | Код строки | Остаток денежных средств, тыс. руб. | Темп роста, % | Удельный вес, % | |
| прошлый период | отчетный период | ||||
| 1. Остаток денежных средств на начало года | |||||
| 2. Поступило денежных средств – всего | |||||
| По текущей деятельности | |||||
| Средства, полученные от покупателей и заказчиков | |||||
| Полученные бюджетные субсидии и страховое возмещение | 120 +130 | ||||
| Прочие доходы по текущей деятельности | |||||
| По инвестиционной деятельности | |||||
| Выручка от продажи основных средств и иного имущества | |||||
| Выручка от продажи ценных бумаг и иных финансовых вложений | |||||
| Полученные дивиденды, проценты | 230 + 240 | ||||
| Поступления от погашения займов, предоставленных другим организациям | |||||
| Прочие поступления по инвестиционной деятельности | |||||
| По финансовой деятельности | |||||
| Поступления от эмиссии акций или иных долевых бумаг | |||||
| Поступления от займов и кредитов, предоставленных другими организациями | |||||
| Прочие поступления по финансовой деятельности | |||||
| 3. Направление денежных средств - всего | |||||
| По текущей деятельности | |||||
| На оплату приобретенных товаров, работ, услуг и иных оборотных активов | |||||
| На оплату труда, командировочные и обучение кадров | 160 + 182 + 183 | ||||
| На выплату дивидендов, процентов | |||||
| На расчеты по налогам и сборам | |||||
| На прочие расходы по текущей деятельности | |||||
| По инвестиционной деятельности | |||||
| Приобретение дочерних организаций | |||||
| Приобретение объектов основных средств, доходных вложений в материальные ценности | |||||
| Займы, предоставленные другим организациям | |||||
| Прочие расходы по инвестиционной деятельности | |||||
| По финансовой деятельности | |||||
| Погашение займов и кредитов (без процентов) | |||||
| Погашение обязательств по финансовой аренде | |||||
| Прочие расходы по финансовой деятельности |
 |
В состав второй группы вошли показатели денежных поступлений, участвующих в формировании финансовых результатов лишь косвенно (кредиты, займы и прочие заемные средства, полученные организацией на возвратной основе).
Рис. 12.4. Потоки денежных средств по финансовой деятельности
Третья группа показателей включает поступления денежных средств в виде доходов от финансовых, внереализационных операций, а также доходов от продажи внеоборотных активов.
Таблица 12.3. Структура притока денежных средств
| Сумма денежных средств, тыс. руб. | Темп роста, % | Удельный вес, % | |||||
| Прошлый год | Отчетный год | отклонение | Прошлый год | Отчетный год | отклонение | ||
| 1. Выручка от продаж и авансы | 110,3 | 83,7 | 84,6 | 0,9 | |||
| 2. Кредиты, займы и прочие заемные средства | 141,1 | 6,9 | 8,9 | 2,0 | |||
| 3 Дивиденды, проценты и прочие поступления | -1086 | 76,7 | 2,3 | 1,6 | -0,7 | ||
| 4. Субсидии | -3553 | 75,1 | 7,1 | 4,9 | -2,2 | ||
| 5. Всего поступило денежных средств | 109,1 | 100,0 | 100,0 | 0,0 |
Показатели, отражающие структуру отрицательных денежных потоков (таблица 12.4), объединены в группы исходя из экономического содержания и сущности хозяйственных операций, связанных с оттоком денежных средств.
Таблица 12.4. Структура оттока денежных средств
| Показатель | Сумма денежных средств, тыс. руб. | Темп роста, % | Удельный вес, % | ||||
| Прошлый год | Отчетный год | Отклоне-ние (+, -) | Прошлый год | Отчетный год | Отклоне-ние (+, -) | ||
| 1. Оплата товаров, работ, услуг | 106,1 | 42,5 | 41,1 | -1,3 | |||
| 2. Оплата труда | 109,8 | 19,9 | 19,9 | 0,0 | |||
| 3. Оплата основных средств | -8481 | 74,3 | 16,7 | 11,4 | -5,4 | ||
| 4. Финансовые вложения | - | 0,0 | 10,9 | 10,9 | |||
| 5. Выплаченные дивиденды, проценты, кредиты, займы и прочее | -5669 | 80,9 | 15,0 | 11,1 | -3,9 | ||
| 6. Расчеты с бюджетом | 104,9 | 5,9 | 5,6 | -0,3 | |||
| 7. Всего израсходовано | 109,6 | 100,0 | 100,0 | 0,0 |
Главным недостатком прямого метода анализа движения денежных средств является то, что он не раскрывает взаимосвязи полученного финансового результата и изменения денежных средств на счетах организации, а также не позволяет проанализировать влияние различных факторов на изменение остатка денежных средств во взаимосвязи с изменением показателей, формирующих финансовые результаты деятельности организации.
Величина притока денежных средств существенным образом отличается от суммы полученной прибыли. На сокращение денежных средств организации могут оказать влияние следующие причины:
1. Прибыль (убыток), отражаемые в форме № 2, формируется в соответствии с принципами бухгалтерского учета, согласно которым расходы и доходы признаются в том учетном периоде, в котором они были начислены (независимо от реального движения денежных средств):
• наличие расходов будущих периодов;
• наличие отложенных платежей, т.е. начисленных, которые увеличивают себестоимость продукции, а реального оттока денежных средств нет;
• расходы текущие и капитальные.
Текущие расходы напрямую относятся на себестоимость, а капитальные возмещаются в течение длительного времени (амортизация), но именно они сопровождаются значительным оттоком денежных средств.
2. Источником увеличения денежных средств может быть не только прибыль, но и заемные средства.
3. Приобретение активов долгосрочного характера не отражается на прибыли, а их реализация меняет финансовый результат.
4. На величину финансового результата оказывают влияние расходы, не сопровождаемые движением денежных средств (амортизация).
5. Изменения в составе собственного оборотного капитала. Увеличение остатков текущих активов приводит к дополнительному оттоку денежных средств, а сокращение – к их притоку.
Деятельность организации, накапливающей запасы ТМЦ, неизбежно сопровождается оттоком денежных средств, однако до того момента, пока запасы не будут отпущены в производство (реализованы), величина финансового результата не изменится.
6. Наличие кредиторской задолженности позволяет организации использовать запасы, которые еще не оплачены.
Анализ денежных средств прямым методом дает возможность оценить ликвидность предприятия, поскольку детально раскрывает движение денежных средств на его счетах и позволяет делать оперативные выводы относительно достаточности средств для платежей по текущим обязательствам, для инвестиционной деятельности и дополнительных выплат.
Бухгалтер, в чьи функции входит задача обеспечить руководство организации информацией о наличии и движении денежных средств, должен быть в состоянии объяснить причину расхождения размера прибыли и изменения денежных средств. С этой целью используется косвенный метод формирования отчета «О движении денежных средств» и его анализа.
Date: 2015-08-24; view: 1413; Нарушение авторских прав