Анализ финансового состояния по данным баланса и бухгалтерского учета

Для решения этих задач анализ финансового состояния производится

по следующим основным направлениям: анализ финансовой независимости; платежеспособности и ликвидности; денежных потоков; анализ чистых активов; по системе критериев для оценки потенциального банкротства; зависимости финансовой устойчивости от: нераспределенной чистой прибыли, эффективности привлечения заемного капитала, дебиторской и кредиторской задолженности, в том числе состояния расчетов с бюджетом, других факторов, воздействующих на финансовое состояние; эффективности использования оборотных активов; рейтинговая (интегральная) оценка финансового состояния.

Анализ бух баланса проводится по балансу с помощью одного из следующих способов:

Анализ непосресдвтенно по баланесу без предварительного изменеия состава балансовых статей

Строится уплотнительный сравнительный аналитический баланс путем агрерирования некоторых однородных по составу элементов балансовых статец

Производится дополнительная корректировка банаса на индекс инфляции с последующим агрерированием статей в необходим аналитичесикх разрезах. Анализ изменения отдельных статей баланса проводится с помощью горизонтально, вертикального, структурного анализа

Такой баланс позволяет объединять воедино и систематизировать

Непосредственно из аналитического баланса можно получить ряд важнейших характеристик финансового состояния организации

Общая стоимость имущества предприятия, равная итогу (стр 1600)

Стоимость иммобилизованных т.е. внеоборотных средств (активов) или недвижимого имущества итог раздела 1 ББ (стр 1100)

Стоимость мобильных (оборотных) средств – итог раздела 2 ББ(стр 1200)

Стоимость материальных оборотных средств (стр1210)

Величина собственных средств организации – итог раздела 3 (1300)

Величина заемных средств – сумма итогов раздела 4 и 5 (стр 1400+1500)

Величина собственных средств в обороте, равная разнице итогов разделов 3 и 1 ББ

Рабочий капитал, равный разнице между оборотными активами и текущими обязательствами (итог раздела 2, стр 1200 – итог раздела 5, стр 1500)

40. финансовая устойчивость предприятия - это способность субъекта хозяйствования функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, гарантирующее его постоянную платежеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня риска.

важными показателями, характеризующими финансовую устойчивость предприятия, являются:

коэффициент финансовой автономии (независимости) или удельный вес собственного капитала в его общей сумме;

коэффициент финансовой зависимости (доля заемного капитала в общей валюте баланса);

плечо финансового рычага или коэффициент финансового риска (отношение заемного капитала к собственному).

Чем выше уровень первого показателя и ниже второго и третьего, тем устойчивее ФСП.

Важным показателем, который характеризует финансовое состояние.предприятия и его устойчивость, является обеспеченность материальных оборотных активов плановыми источниками финансирования, к которым относится не только собственный оборотный капитал, но и краткосрочные кредиты банка под товарно-материальные ценности, нормальная (непросроченная) задолженность поставщикам, сроки погашения которой не наступили, полученные авансы от покупателей. Она устанавливается сравнением суммы плановых источников финансирования с общей суммой материальных оборотных активов (запасов).

1. Абсолютная устойчивость финансового состояния, если запасы и затраты(3) меньше суммы плановых источников их формирования (Ипл):

З < Ипл,

а коэффициент обеспеченности запасов и затрат плановыми источниками средств (Коз) больше единицы

Ко.з =Иnл/З>1.

2. Нормальная устойчивость, при которой гарантируется платежеспособность предприятия, если

З=Ипл,

Ко.з=Ипл/З=1.

3. Неустойчивое (предкризисное) финансовое состояние, при котором нарушается платежный баланс, но сохраняется возможность восстановления равновесия платежных средств и платежных обязательств за счет привлечения временно свободных источников средств (Ивр) в оборот предприятия (резервного фонда, фонда накопления и потребления), кредитов банка на временное пополнение оборотных средств, превышения нормальной кредиторской задолженности над дебиторской и др.:

4. Кризисное финансовое состояние (предприятие находится на грани банкротства), при котором

Устойчивость финансового состояния может быть восстановлена путем:

а)ускорения оборачиваемости капитала в текущих активах, в результате чего произойдет относительное его сокращение на рубль товарооборота;

б) обоснованного уменьшения запасов и затрат (до норматива);

в) пополнения собственного оборотного капитала за счет внутренних и внешних источников.

Финансовая устойчивость - хар-ка стабильности финансового положения предприятия, обеспечиваемая высокой долей собственного капитала в общей сумме используемых им финансовых средств. Оценка уровня финансовой устойчивости предприятия осуществляется с использованием обширной системы показателей