Главная Случайная страница


Полезное:

Как сделать разговор полезным и приятным Как сделать объемную звезду своими руками Как сделать то, что делать не хочется? Как сделать погремушку Как сделать неотразимый комплимент Как сделать так чтобы женщины сами знакомились с вами Как сделать идею коммерческой Как сделать хорошую растяжку ног? Как сделать наш разум здоровым? Как сделать, чтобы люди обманывали меньше Вопрос 4. Как сделать так, чтобы вас уважали и ценили? Как сделать лучше себе и другим людям Как сделать свидание интересным?

Категории:

АрхитектураАстрономияБиологияГеографияГеологияИнформатикаИскусствоИсторияКулинарияКультураМаркетингМатематикаМедицинаМенеджментОхрана трудаПравоПроизводствоПсихологияРелигияСоциологияСпортТехникаФизикаФилософияХимияЭкологияЭкономикаЭлектроника






Анализ соотношения активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения





Активы по степени ликвидности На конец отчетного периода, тыс. руб. Прирост за анализ. период, % Норм. соотно-шение Пассивы по сроку погашения На конец отчетного периода, тыс. руб. Прирост за анализ. период, % Излишек/ недостаток платеж. средств тыс. руб., (гр.2 - гр.6)
А1. Высоколиквидные активы (ден. ср-ва + краткосрочные фин. вложения)   22 141 904 448,45% П1. Наиболее срочные обязательства (текущ. кред. задолж.+ прочие краткосрочные обязательства)   82 159 529 97,12% -60 017 625
А2. Быстрореализуемые активы (краткосрочная деб. Задолженность+прочие оборотные активы)   15 435 118 17,93% П2. Краткосрочные обязательства (краткосроч. кредиты и займы) - - -
А3. Медленно реализуемые активы (долгосроч. деб. задол. + запасы+НДС) 51 969 943 70,55% П3. Долгосрочные обязательства   143 026 675,17% 51 826 917
А4. Труднореализуемые активы (внеоборотные активы)   1 038 613 61,73% П4. Постоянные пассивы (собственный капитал+доходы будущих периодов+резервы предстоящих расходов)   8 048 335 29,26% -7 009 772

 

Из четырех соотношений, характеризующих соотношение активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения, выполняется три. Высоколиквидные активы покрывают наиболее срочные обязательства организации на 97,12%. В соответствии с принципами оптимальной структуры активов по степени ликвидности, краткосрочной дебиторской задолженности должно быть достаточно для покрытия среднесрочных обязательств. В данном случае у организации недостаточно быстрореализуемых активов для полного погашения среднесрочных обязательств (82,07% от необходимой величины).

Оценка ликвидности АО «Мосинжпроект» приведена в таблице 3.

 


Таблица 3

Оценка ликвидности.

Наименование показателя Формула расчета Форма отчета Номера строк (с.) Значение Пояснение
Собственные оборотные средства Капитал и резервы - внеоборотные активы + долгосрочные обязательства   1300-1100+1400 5 602 591 7 152 748 Это сумма, на которую оборотные активы организации превышают ее краткосрочные обязательства. Данный показатель используется для оценки возможности предприятия рассчитаться по краткосрочным обязательствам, реализовав все свои оборотные активы.
Коэффициент маневренности собственного капитала Капитал и резервы – внеоборотные активы + долгосрочные обязательства 1300-1100+1400 0,9 0,89 Показывает финансовую устойчивость и отражает долю собственных средств, используемых для финансирования деятельности предприятия. Данный показатель отражает долю собственных оборотных средств в структуре собственного капитала и рассчитывается как отношение собственных оборотных средств к размеру собственного капитала. Собственные оборотные средства представляют собой разницу между собственным капиталом и внеоборотными активам предприятия.
Капитал и резервы
Коэффициент ликвидности   Высоколиквидные активы + быстро реализуемые активы + медленно реализуемые активы А1 + А2 + А3 1,09 1,3 Показывает, достаточно ли у предприятия средств, которые могут быть использованы им для погашения своих краткосрочных обязательств в течение года. В мировой практике значение этого коэффициента должно находиться в диапазоне 1-2. Естественно, существуют обстоятельства, при которых значение этого показателя может быть и больше, однако, если коэффициент текущей ликвидности более 2-3, это, как правило, говорит о нерациональном использовании средств предприятия. Значение коэффициента текущей ликвидности ниже единицы говорит о неплатежеспособности предприятия.
Наиболее срочные обязательства + краткосрочные обязательства П1 + П2
Коэффициент быстрой ликвидности Высоколиквидные активы + быстро реализуемые активы А1 + А2 0,46 0,57 Показывает, насколько ликвидные средства предприятия покрывают его краткосрочную задолженность. В ликвидные активы предприятия включаются все оборотные активы предприятия, за исключением товарно-материальных запасов. Данный показатель определяет, какая доля кредиторской задолженности может быть погашена за счет наиболее ликвидных активов, т. е. показывает, какая часть краткосрочных обязательств предприятия может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам. Рекомендуемое значение данного показателя от 0,7-0,8 до 1,5.
Наиболее срочные обязательства + краткосрочные обязательства П1 + П2
Коэффициент абсолютной ликвидности Высоколиквидные активы А1 0,27 0,01 Показывает, какую часть кредиторской задолженности предприятие может погасить немедленно. Показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам с дебиторами. Значение данного показателя не должно опускаться ниже 0,2.
Наиболее срочные обязательства + Краткосрочные пассивы П1 + П2
Доля оборотных средств в активах Оборотные активы 0,99 0,99 Характеризует наличие оборотных средств во всех активах предприятия.
Баланс 1600 (1700)
Коэффициент обеспеченности собственными средствами Постоянные пассивы – труднореализуемые активы   П4 – А4 0,08 0,1 Показывает степень обеспеченности предприятия собственными оборотными активами. Показывает, насколько достаточно собственных оборотных средств у предприятия, необходимых для его финансовой устойчивости. Значение данного коэффициента должно быть больше или равно 0,1.
Высоколиквидные активы + быстро реализуемые активы + медленно реализуемые активы А1 + А2 + А3
Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными средствами Оборотные активы – краткосрочные обязательства 1200-1500 0,25 0,52 Показывает какая доля запасов сформирована за счет собственных оборотных средств. Чем больше значение показателя, тем выше финансовая устойчивость. Значение этого коэффициента должно превышать величину 0,5.
Запасы

 






На 31 декабря 2013 г. коэффициент ликвидности имеет значение ниже нормы (1,09 против нормативного значения 1,5-2,5 и более, значение ниже 1 говорит о высоком финансовом риске, связанном с тем, что предприятие не в состоянии стабильно оплачивать текущие счета). Но следует отметить положительную динамику показателя – за два последних года коэффициент ликвидности увеличился на 0,21.

Коэффициент быстрой ликвидности имеет значение немного не укладывающееся в норму(0,46), нормой считается 1,0 и выше. Это говорит о том, ликвидные активы не покрывают краткосрочные обязательства. Несмотря на то, что значение коэффициента не удовлетворяет норме, наблюдается его небольшой прирост (0,11).

Коэффициент обеспеченности собственными средствами рассчитывается для оценки платежеспособности компании немного не укладывается в норму (0,08). Если коэффициент обеспеченности собственными средствами на конец отчетного периода имеет значение менее 0.1, то структуры баланса компании признается неудовлетворительной.






Date: 2016-07-05; view: 3311; Нарушение авторских прав

mydocx.ru - 2015-2019 year. (0.007 sec.) Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав - Пожаловаться на публикацию