Обобщение неиспользованных возможностей и экономическое обоснование прогнозных резервов повышения эффективности использования кредитов и займов

Основными путями улучшения финансового состояния предприятия ОАО «Кузлитмаш», на наш взгляд, могут являться следующие:

- переход на упрощенную систему налогообложения;

- привлечение внешних кредитов и займов;

- снижение основных затратных статей себестоимости.

Так как предприятие ОАО «Кузлитмаш» большое (численность более 350 чел), то переход на более упрощенную систему налогообложения исключается.

Рассмотрим более подробно привлечение внешних кредитов на основании лизинга, на примере приобретения производственного оборудования.

Учитывая, что на приобретение нового оборудования предприятию потребуется 6,8 млрд. руб. (стоимость автомата ЧПУ – 306 млн. руб.; формовочной машины (3 шт) – 1,6 млрд. руб.; установки для резки и сварки металла (4 шт) – 4,9 млрд. руб.), то предприятию было бы целесообразней приобрести его в форме финансового лизинга.

Финансовый лизинг – разновидность торго-комиссионной операции, выполняемой арендодателем (лизинговой компанией или банком). По договору финансовой аренды арендодатель обязуется приобрести в собственность указанное арендатором имущество у определенного им продавца и предоставить это имущество за плату во временное владение или пользование для предпринимательских целей. Для арендодателя лизинговые отношения выгодны тем, что он при лизинговой сделки получает прибыль в виде предусмотренных договором комиссионных.

Рассчитаем экономическую эффективность приобретения необходимого количества оборудования и техники с использованием механизма финансового лизинга (таблица 15).

Таблица 15

Исходные данные для расчета

Рассмотрим два варианта: в первом случае предприятие является лизингополучателем техники (балансодержателем является лизинговая компания), во втором случае предприятие является покупателем.

Основным фактором, влияющим на потоки денежных средств является экономия на налоге на прибыль. Математически экономия на налоге на прибыль рассчитывается путем умножения величины налоговых вычетов на величину налога на прибыль. Расчет показывает, насколько выгоднее для предприятий включение лизинговых платежей в себестоимость в полном объеме, по сравнению с затратами в случае приобретения техники (таблица 16).

Таблица 16

Результаты расчета

Результаты расчеты свидетельствуют о том, что вся сумма лизинговых платежей вычитается из налогооблагаемой прибыли, и означает, что сумма налога на прибыль, которую уплачивает лизингополучатель меньше той, которую уплачивает покупатель техники на 144,7 млн. руб..(372,1-227,4).

Очень важно, что лизинг обладает способностью перекладывать основные капитальные затраты предприятий на последующие периоды, давая им возможность получить технику и оборудование в счет будущих доходов.

Заключение

Кредиты и займы как экономические категории возникли достаточно давно, однако их роль в экономике не уменьшается, а увеличивается с каждым годом. На сегодняшний день они являются наиболее распространенными способами финансирования хозяйственной деятельности организаций, решения их финансовых проблем. ОАО «Кузлитмаш» неоднократно предоставлялись кредиты для приобретения сырья, материалов, проведения реконструкции, что способствовало более эффективному функционированию организации и получению высоких результатов.

В ОАО «Кузлитмаш» применяется журнально-ордерная форма бухгалтерского учета предоставленных кредитов и займов, регистры бухгалтерского учета стандартизированы.

По итогам изложенного материала можно сделать следующие выводы. Проблемы учета кредитов связаны, прежде всего, с несоответствием ПБУ 15/01 некоторым документам, принятым в системе нормативного регулирования бухгалтерского учета, а также противоречиями учета начисленных процентов по полученным займам и кредитам между нормами бухгалтерского и налогового учета.

При рассмотрении отношения дебиторской задолженности к выручке заметен рост коэффициента в 2014 до 0,013, это говорит о том, что произошло замедление оборачиваемости дебиторской задолженности. Недостаточным является значение коэффициента, несмотря на его постоянный рост, характеризующего отношение ликвидных активов к краткосрочной задолженности. Показатель на конец 2013 г. составил 0,20, когда должен быть не менее 0,25-0,30, это говорит о том, что у предприятия недостаточно денежных средств, чтобы сразу погасить всю задолженность. Важным является то, что у предприятия достаточно собственных источников, чтобы погасить всю краткосрочную задолженность.

Таким образом, финансовое состояние ОАО«Кузлитмаш» является не устойчивым, имеет низкий уровень платежеспособности, не заметны тенденции к его улучшению, это сопровождается значительным снижением коэффициентов.

Это может привести к уменьшению кредиторской задолженности а, следовательно, к увеличению денежных средств. К тому же, необходимо проанализировать, какие товары пользуются наибольшим спросом (их нужно производить в первую очередь), а какие не пользуются спросом у потребителей (их нужно производить в наименьшем количестве или проводить мероприятия с целью их реализации).