Характеристика основных видов кредита

В условиях высоко развитой рыночной экономики основными видами кредита, которые получили широкое применение в экономической практике, являются: коммерческий, банковский, государственный, потребительский, лизинговый, ипотечный, международный.

Коммерческий кредит — это товарная форма кредита, которая определяет отношения по поводу перераспределения материальных ресурсов и характеризует отношения между двумя экономическими субъектами.

Объектом коммерческого кредита являются реализованные товары, выполненные работы, оказанные услуги, по которым продавцом предоставляется отсрочка платежа.

Коммерческий кредит получил широкое распространение в странах с развитой рыночной экономикой. Около 2/3 кредитного оборота в этих странах осуществляется в виде коммерческого кредита с оформлением кредитной операции векселем.

Характерной особенностью коммерческого кредита является то, что он осуществляется предприятиями по их усмотрению, и не подчиняются банковской системе.

Цель коммерческого кредита – ускорение реализации товаров в условиях временной нехватки средств у покупателей. Привлекательность коммерческого кредита состоит в том, что продавец получает возможность продать свой товар даже при неблагоприятной конъюнктурной ситуации на рынке.

Экономические границы коммерческого кредита обусловлены, прежде всего, финансовым состоянием его субъектов: поставщик должен иметь соответствующие финансовые возможности для того, чтобы продать свой товар с отсрочкой платежа, а покупатель, получив товар, рассчитывает через определенный срок накопить соответствующие средства, чтобы полностью расплатиться с кредитором.

Традиционный механизм коммерческого кредита предусматривает проведение вексельного кредитования. Хотя, на практике может быть использован механизм коммерческого кредитования без оформления векселя.

При предварительной оплате продукции возникает такой специфический вид коммерческого кредита как кредит покупателя. Его механизм характеризуется предоставлением коммерческого кредита покупателями поставщикам путем авансовых платежей.

К нетрадиционным механизмам коммерческого кредита в хозяйственной практике относят кредитование по контракту типа «франчайзинг».

Франчайзинг – это финансово-кредитная операция, связанная с обеспечением прибыльной деятельности малого бизнеса; это лицензия крупной и известной фирмы мелким предпринимателям на продажу продукции или предоставлению услуг под его торговой маркой (товарным знаком).

Плата за лицензию (франшизу) может быть прямой – в форме определенной денежной суммы (роялти) или непрямой – в форме обязательства приобретать те товары или услуги, по которым собственник лицензии имеет коммерческий интерес.

В Украине успешно функционируют такие францайзинговые сети, как «Кока-кола», «Кодак-экспресс», «Дока-пица» и др.

Одним из новых видов коммерческого кредита является форфейтинг, который используется для кредитования внешнеторговых операций.

Форфейтинг – это кредитование экспортера путем покупки векселей или других долговых обязательств; это специфический метод трансформации коммерческого кредита в банковский.

Продавцом при форфейтинге выступает экспортер, который поставил товар и хочет инкассировать расчетные документы импортера с целью получения денег. Покупателем (форфейтером), как правило, является бак или специализированная фирма. Форфейтер берет на себя долговые обязательства импортера за минусом процента на весь срок, на который они выписаны.

К преимуществам коммерческого кредита следует отнести:

- оперативность, относительную простоту оформления;

- расширение возможностей субъектов кредитования в маневрировании оборотными средствами;

- уменьшение объема денежных средств, необходимых для обслуживания товарного обращения.

К недостаткам следует отнести:

- ограниченность условий, объемов и сроков по сравнению с банковским кредитом;

- чрезмерный риск для продавца;

- насыщение денежного оборота квазиденьгами, что усложняет регулирование денежной массы со стороны НБУ.

Лизинг — предпринимательская деятельность, которая состоит в предоставлении лизингодателем в исключительное пользование лизингодержателю имущества, которое является собственностью лизингодателя, или приобретается им в собственность по доверенности и согласования с лизингополучателем у соответствующего продавца имущества, при условии уплаты лизингополучателем периодических лизинговых платежей. Межхозяйственным кредитом лизинг можно считать лишь условно, в связи с тем, что с экономической точки зрения он имеет с кредитом ряд общих признаков — наличие доверия между сторонами лизингового соглашения, передача стоимости во временное пользование и за плату.

Объектом лизинга является любое имущество, которое относится к основным фондам, не запрещенное к свободному обороту на рынке и относительно которого нет ограничений относительно передачи его в лизинг. Объект лизинга переходит в собственность лизингополучателя после полного погашения кредита. Если в странах с развитой рыночной экономикой лизинг стал одним из распространенных способов продажи средств труда, то в Украине он пока что находится на самой начальной стадии развития.

Банковский кредит оказывает содействие не только бесперебойному кругообороту и обороту капитала, а и его накоплению. Поэтому с позиций воспроизводства общественного капитала он условно делится на ссуду капитала и ссуду денег, что зависит от характера использования кредита заемщиком и его влияния на объемы функционирующего капитала. расширением производства. Это деление является важным для понимания роли банковского кредита в процессе воспроизводства как индивидуального, так и всего общественного капитала.

Сфера использования банковского кредита значительно шире сферы применения коммерческого кредита. Банковский кредит выходит за пределы коммерческого кредита, так как с его помощью может осуществляться передача стоимости не только между двумя связанными между собою деловыми отношениями субъектами хозяйствования, а и между большим числом таких субъектов. Причем заемщику часто выгоднее воспользоваться банковским кредитом, так как, в отличие от коммерческого, он предоставляет ему возможность выбора поставщика товаров. Банковский кредит не ограничивается лишь свободным денежным средством, ведь благодаря ему создаются дополнительные деньги для оборота. Он также не ограничен и по направлениям кредитования: с его помощью денежные капиталы, которые высвободилось в одной области экономики или регионе, направляются в любую другую область или регион. Разная также динамика коммерческого и банковского кредитов. Если во время спада производства и экономического кризиса коммерческий кредит сокращается, то спрос на банковский кредит для уплаты долгов возрастает. Подобное явление наблюдается и тогда, когда в стране по определенной причине вводится ограничение на выдачу коммерческого кредита.

Кредитные отношения, которые возникают при банковском кредите, характеризуются чрезвычайно большим разнообразием. Они делятся на две большие группы:

1. Кредиты, которые получает сам банк для формирования своих ресурсов и которые он намеревается вкладывать в разные виды активов (в кредиты, ценные бумаги, иностранную валюту, недвижимое имущество).

Эти кредиты делятся на привлеченные вклады и депозиты, займы, полученные путем выпуска и размещения банками собственных облигаций и векселей, межбанковские кредиты.

2.Кредиты, которые предоставляет банк своим клиентам.

По объектам кредитования банковский кредит делится на три группы:

1) кредит в основной капитал (на техническое перевооружение, реконструкцию и расширение действующих предприятий, строительство новых предприятий, в том числе путем проведения самым банком лизинговых операций);

2) кредит в оборотный капитал (на приобретение предметов труда — сырья, материалов, топлива, тары и т.п., на покрытие затрат производства и оборота, на покрытие дефицита средств для расчетов);

3) на потребительские потребности (на индивидуальное и кооперативное жилищное строительство и приобретение жилья, строительство дачных домов, гаражей для легковых автомобилей, на неотложные потребности населения и т.п.).

По источникам погашения и характеру возврата различают кредиты:

1) с одноразовым возвратом, когда задолженность по ссуде погашается в определенный в кредитном соглашении день или досрочно по требованию банка или по желанию самого заемщика;

2) с погашением в рассрочку, то есть отдельными платежами на протяжении установленного кредитным договором срока (например, кредиты на капитальные вложения) или в меру поступления выручки от реализации продукции на ссудный счет после завершения каждого цикла кругооборота капитала;

3) с регрессией платежей, если кредиты были выданы под гарантию, поручительство или другое долговое обязательство третьего лица.

По срокам пользования банковский кредит делится на:

- краткосрочный (до одного года),

- среднесрочный (от 1 до 3 лет);

- долгосрочный (свыше 3 лет).

По сферам общественного воспроизводства различают кредиты:

- в сферу производства,

- в сферу оборота,

- в сферу потребления.

По порядку предоставления кредит делится на:

- прямой

- косвенный.

По методу предоставления различают кредиты, которые заемщики получают:

- единоразово,

- перманентно,

- гарантированно.

Одноразовые кредиты выдаются на основании документов, которые заемщик подает банку для рассмотрения каждый раз, когда у него возникает потребность в ссуде. В частности, банки таким образом предоставляют кредиты клиентам, текущие счета которых находятся в другом банке.

Перманентные ссуды преимущественно предоставляются клиентам, которые имеют постоянные кредитные отношения с банком. В этом случае из ссудного счета оплачиваются расчетные документы (платежные поручения, платежные требования-поручения, чеки и т.п.) в границах установленных кредитным договором лимита кредитования без согласования с банком размера каждой ссуды и без оформления ее специальными документами.

Гарантийный кредит предоставляется тогда, когда банк берет на себя договорные обязательства предоставить клиенту в случае потребности ссуду на протяжении определенного периода в определенном размере. Такой кредит может быть обусловлен конкретной датой или наступлением определенной причины, которая вызовет потребность в кредите (например, отсутствие у клиента собственных средств для оплаты по гарантированному аккредитиву).

По схеме предоставления различают:

- кредиты, которые предоставляются соответственно кредитной линии,

- револьверные,

- контокоррентные,

- овердрафт.

Кредитная линия дает возможность заемщику использовать кредит постепенно в границах обусловленной кредитным договором суммы и срока.

Револьверные — это кредиты, которые автоматически возобновляются в границах обусловленного кредитным договором размера.

При контокоррентном кредите банк открывает клиенту контокоррентный счет, с которого осуществляются все платежи клиента, в том числе за счет кредита в границах установленного лимита, и зачисляются все поступления клиенту, в том числе в счет погашения кредита. Это удобно как клиенту, так и банку. Первый имеет возможность бесперебойно и без оформления специальных документов получать кредит именно на ту сумму, которая ему нужна, а значит, не переплачивать проценты. Для банка упрощается процесс кредитования. Банк и клиент в любой момент видят, есть ли на счете свободные средства, числится ли задолженность по ссуде.

Овердрафт считают разновидностью контокоррента. Кроме текущего счета, в случае необходимости банк открывает клиенту ссудный счет, из которого оплачиваются расчетные документы. Размер кредита ограничивается лимитом, величина которого и срок пользования кредитом по овердрафту определяются кредитным договором.

По форме привлечения кредиторов к кредитным операциям банковский кредит бывает:

- двусторонний,

- консорциумний (синдикатный),

- параллельный (многосторонний).

В двустороннем кредите принимают участие банк и заемщик.

При консорциумном кредите для кредитования клиента с целью уменьшения риска или невозможности предоставления кредита одним банком (при недостаточности кредитных ресурсов или необходимости соблюдения экономических нормативов, установленных центральным банком) создается банковский консорциум. При этом один банк выступает в роли банка-менеджера, который заключает с заемщиком кредитное соглашение и предоставляет кредит, а также взимает задолженность по ссуде и процентам и распределяет их между членами консорциума. За выполнение таких функций банк-менеджер получает от других участников консорциума комиссионное вознаграждение.

При параллельном кредите каждый из банков на свою часть в общей сумме кредита, который предоставляется одному заемщику, заключает с последним кредитный договор. В некоторых странах (например, в США) применяется так называемый общий кредит, если его предоставляет банк вместе с кредитным учреждением небанковского типа (страховой компанией, пенсионным фондом и т.п.) на довольно продолжительный срок. При этом в первые годы, как правило, погашается задолженность перед банком, а уже потом — перед другими кредиторами.

По обеспеченности кредиты бывают:

- обеспеченные

- необеспеченные (бланковые).

Обеспечением кредита может быть недвижимое и движимое имущество, ценные бумаги, гарантия или поручительство третьего лица, страховой полис, переуступка в пользу банка дебиторской задолженности заемщика и т.п. В частности, к обеспеченным кредитам относят ипотечные кредиты, которые предоставляются под залог недвижимого имущества.

Необеспеченные кредиты банки предоставляют редко, преимущественно довольно надежным постоянным клиентам. Такие кредиты могут также предоставляться в ограниченных нормативными актами размерах инсайдерам — лицам, тесно связанным с банком определенными интересами.

По степени риска кредиты делятся на две группы:

- стандартные

- с повышенным риском.

Стандартные предоставляются заемщикам, которые раньше своевременно рассчитывались с банком по займам и процентами и имеют надлежащую финансовую устойчивость, которая обеспечит погашение кредита в будущем.

К кредитам с повышенным риском относятся бланковые кредиты и кредиты, предоставленные клиентам с неустойчивым финансовым положением или которые допускали просроченные платежи банку в прошлом.

По срокам возврата различают кредиты:

- срочные,

- до востребования,

- отсроченные (пролонгированные),

- просроченные.

Срочные — это кредиты, срок погашения которых еще не наступил.

Кредиты до востребования выдаются банком на неопределенный срок. Погашаются они по мере появления для этого возможностей у клиента. Но заемщик может погасить такие кредиты по первому требованию банка. Отсроченными являются кредиты, погашение которых по просьбе клиента банк перенес на более поздний срок.

Просроченными считаются кредиты, которые не погашены клиентом в предусмотренный кредитным договором срок.

Конечно, при кредитовании банки должны учитывать особенности любого из перечисленных разновидностей кредита. Но обязательно банковский кредит предоставляется с соблюдением общепризнанных принципов: целевой характер кредита, обеспечение возврата кредита, предоставление кредита на определенный срок, платность кредита.

Эти принципы могут с течением времени изменяться, но они составляют основу организации банковского кредитования.

Государственный кредит — это кредит, одним из участников которого (заемщиком или кредитором) является государство. Его назначение — решать общегосударственные проблемы (покрытие дефицита государственного бюджета, предоставление кредитной помощи отдельным субъектам хозяйствования или категориям населения).

Развитие государственной формы кредита имеет давнюю историю. Такая форма кредита возникла в XVII –XVIII вв. в Голландии, Испании и Великобритании.

По своему экономическому содержанию государственный кредит связан с государственным долгом. В экономической науке принципы и механизмы применения государственного кредита наиболее полно и обоснованно рассмотрены в кейнсианской теории.

Структуру государственного кредита можно представить следующим образом

1. В зависимости от статуса заемщика:

- централизованный государственный кредит (государственные ценные бумаги выпускаются правительством (Министерством финансов);

- децентрализованный государственный кредит (ценные бумаги выпускают местные органы власти).

2. В зависимости от места размещения государственного кредита:

- внутренний госзайм;

- внешний госзайм.

3. В зависимости от сроков погашения:

- долгосрочный (свыше 5 лет);

- среднесрочный (от 1 года до 3-х лет);

- краткосрочный (до 1 года).

4. По видам доходности:

- процентные займы;

- беспроцентные (дисконтные займы) – государственные ценные бумаги реализуются по цене ниже их номинальной стоимости; разница между ценой приобретения и номинальной стоимостью облигации, которая возмещается собственнику во время погашения, составляет доход от ценной бумаги.

- выигрышные займы – государственные ценные бумаги реализуются без установления фиксированного процента; собственники получают доход при условии включения данного номера облигации в выигрышный тираж погашения.

Особое место в системе государственного финансирования и кредитования занимают государственные лотереи – розыгрыш государственных денежных сумм или вещей с помощью платных билетов.

Государственные ценные бумаги свидетельствуют о праве собственности и относятся к государственному кредиту. Выпуск ОВГЗ в Украине начался с 1995г. В соответствии с Законом Украины «О ценных бумагах и фондовой бирже» решение о выпуске ОВГЗ принимает Кабинет министров Украины. Выпуск ОВГЗ осуществляет Министерство финансов. Первый аукцион НБУ по продаже ОВГЗ состоялся в марте 1995г. Аукционы по первичному размещению государственных ценных бумаг проводились еженедельно. Вначале в аукционах по размещению ОВГЗ принимали участие только коммерческие банки.

Основные характеристики ОВГЗ:

Эмитент – Министерство финансов Украины;

Генеральный и платежный агент – НБУ;

Размещение ОВГЗ – на аукционе через коммерческие банки;

Сроки – 3,6,9,12 месяцев.

Покупатели ОВГЗ – юридические лица и физические (с 1997г.).

В 1998г. в Украине осуществлен выпуск конверсионных ОВГЗ со сроком погашения 36, 42, 48, 54 и 66 месяцев с целью замены на добровольных условиях ОВГЗ 1997-1998гг. Министерство финансов выступает гарантом погашения конверсионных операций и процентного дохода по ним от имени Кабинета министров Украины.

13.10.1997г. решением Государственной комиссии по ценным бумагам и фондовому рынку утверждено Положение о порядке выпуска и обращения облигаций местного займа. Установлено, что источниками погашения облигаций местного займа не могут быть средства от выпуска нового займа для исключения возможности возникновения «финансовых пирамид». Максимальный размер выпуска должен составлять не более 30% доходной части эмитента за предыдущий год.

Потребительский кредит — кредит, который предоставляется юридическим или физическим лицам на потребительские цели. Он может предоставляться как банками и кредитными учреждениями небанковского типа, а также юридическими и физическими лицами. В Украине кредитными учреждениями небанковского типа, которые предоставляют потребительский кредит, являются ломбарды, кредитные союзы, предприятия связи (телеграммы и телефонные разговоры в кредит), торговые организации (продажа товаров с рассрочкой платежа). Кредиты своим работникам могут предоставлять субъекты хозяйствования за счет специальных фондов, которые они создают в результате распределения прибыли, которая остается в их распоряжении. Физические лица также могут предоставлять кредит на потребительские цели.

В Правилах торговли в рассрочку от 1.07.1998г. установлен порядок продажи субъектами хозяйствования непродовольственных товаров физическим лицам в кредит, т.е. при условии отсрочки конечного расчета на оговоренный срок и под определенный процент.

Продажа товаров в кредит осуществляется гражданам, которые имеют постоянны доход и постоянно проживают в городе или другом населенном пункте, где находится субъект хозяйствования.

Продажа товаров в рассрочку осуществляется на основании договора купли-продажи товаров в рассрочку, который заключается по установленной форме между субъектом хозяйствования и физическим лицом (покупателем), в соответствии с которым субъект хозяйствования обязуется передать обусловленный товар, а покупатель произвести расчеты за товар в сроки и в размерах, предусмотренных договором.

Договор заключается при условии предъявления покупателем паспорта и справки для приобретения товаров в рассрочку, которая выдается по месту работы, а неработающим пенсионерам - органом, который назначил пенсию.

Размер процента за пользование кредитом устанавливает продавец, но не выше действующих на момент продажи товаров годовых ставок на кредиты банка, который обслуживает продавца.

Кроме обеспечения социальных потребностей населения, потребительский кредит играет значительную роль в формировании платежеспособного спроса населения, которое, в свою очередь, влияет на развитие экономики страны, облегчая процесс реализации продукции, ускоряя получения прибыли и доходов государственного бюджета. Определение государством условий предоставления потребительского кредита помогает регулировать денежное обращение в стране.

Международный кредит — это перемещения ссудного капитала с одной страны в другую. Его субъекты те же самые, что и при национальном (внутриэкономическом) кредите — банки, предприятия, государство, население. Тем не менее, признаком этого кредита есть принадлежность кредитора и заемщика к разным странам.

Международный кредит функционирует в разных формах. Так, в зависимости от того, кто является кредитором, различают:

- фирменный,

- банковский,

- и правительственный кредиты.

Фирменный кредит — это коммерческий кредит на международном уровне, если иностранный экспортер продает товар отечественному импортеру в кредит. Этот кредит является рискованным для экспортера, а потому он требует соответствующих гарантий его погашения.

Более гибким в международных отношениях является банковский кредит, когда одной из сторон кредитных отношений является банк.

Правительственный кредит может предоставляться правительством одной страны правительству другой страны в рамках заключенного между ними соглашения, а также путем размещения правительством своих ценных бумаг на зарубежных финансовых рынках.

К международных можно отнести и кредиты, которые предоставляются странам международными валютно-финансовыми организациями — Международным валютным фондом, Международным банком реконструкции и развития, Европейским банком реконструкции и развития и другими подобными организациями.

Международный кредит также делится на финансовый, который предоставляется в денежной (валютной) форме, и коммерческий, который предоставляется в товарной форме.

Date: 2015-07-22; view: 2524; Нарушение авторских прав