Управление денежными средствами команды

Кроме управления доходами и расходами, команде необходимо уметь качественно управлять своими денежными потоками и остатками денежных средств, поскольку величина остатка денежных средств оказывает прямое влияние на игровой процесс в следующих ситуациях:

1. Покупка ресурса. Для покупки ресурса команда на момент подтверждения в Lotus Notes договора на покупку ресурса должна обладать остатком денежных средств, равным или превышающим стоимость покупаемого ресурса. В противном случае операция покупки блокируется, закупаемый ресурс команде не передается. Соответствующий документ Lotus Notes переходит на статус «Отказано» и для закупки требуется повторное инициирование документа со статуса «Черновик».

2. Отрицательный остаток денежных средств. В определенный момент времени команда может столкнуться с отрицательным остатком денежных средств на своем счете. Данная ситуация, например, может возникнуть, когда у команды перед завершением финансового периода был незначительный положительный остаток, который был меньше суммы расходов, уплачиваемых командой в автоматическом режиме по завершении финансового периода (например, стоимость владения ресурсом, постоянная заработная платы, проценты за кредит и т.д.).

В игровой модели заложен определенны алгоритм, работающий в отношении команды, имеющей отрицательный остаток денежных средств:

1. При возникновении отрицательного остатка команде выдается уведомление о данном событии. С этого момента команде дается 30 минут реального времени для исправления ситуации и вывода остатка в положительную зону.

2. При достижении остатком денежных средств положительного значения в течение 30 минут, для команды продолжается обычный игровой процесс.

3. В случае, если по истечении 30 минут команда не достигает положительного остатка игровая деятельности команды приостанавливается, а все назначенные рейсы отменяются.

Одним из способов быстрого формирования положительного остатка денежных средств на счете команды является получение кредита.

Кредит предоставляется Центробанком на возвратной основе. Это означает, что в конце игры вся сумма непогашенных кредитов будет автоматически списана со счета команды.

Любой кредит может быть возвращен командой полностью или частично в любой момент игры. Необходимым условием для возврата кредита является наличие соответствующего остатка денежных средств на счете команды.

На сумму остатка кредита каждый финансовый период начисляются проценты, которые автоматически списываются со счета команды. При возврате кредита в течение финансового периода необходимо учесть, что сумма процентов за данный финансовый период будет посчитана без учета возвращенной суммы кредита. Иными словами, при возврате кредита сумма процентов, начисляемых на остаток кредита, будет уменьшена пропорционально возвращенной сумме только начиная с финансового периода, следующего за периодом возврата кредита.

Процедура получения и возврата для Аэропорта / Хендлера / Авиакомпании изложена в таблице ниже:

Другим способом привлечения дополнительных денежных средств является эмиссия акций и их последующее размещение на бирже в процессе IPO. В результате покупки акций инвесторами у команды – эмитента увеличивается остаток денежных средств и формируется новый элемент пассива: капитал, выпущенный на IPO.

В результате эмиссии акций у команды-эмитента не происходит увеличение чистых активов, поскольку капитал, выпущенный на IPO, представляет собой своеобразное обязательство команды-эмитента перед инвесторами по возврату вложенных средств (по аналогии с кредитом, который представляет собой обязательство по возврату кредита).

Привлеченный в результате IPO капитал также является платным для команды, поскольку влечет за собой необходимость регулярной выплаты инвенсторам дивидендного дохода. Величина такого дохода определяется командой-эмитентом самостоятельно и устанавливается как определенный процент от номинальной стоимости выпущенных акций.

В свою очередь, для инвестора покупка на бирже акций представляет собой возможность инвестирования свободных денежных средств и получения дохода, не связанного с операционной деятельностью команды.

Для управления денежными средствами необходимо также четко представлять, какое влияние на денежный поток команды оказывают те или иные игровые операции.

Согласно игровой финансовой модели, в общем случае получение дохода означает немедленное поступление (увеличение) денежных средств, а произведенный расход – немедленный отток (списание) денежных средств, поскольку в модели игнорируется возможность наличия дебиторской или кредиторской задолженности.

Например, получение выручки от реализации услуг увеличивает доходы команды и одновременно увеличивает остаток денежных средств. Выплата заработной платы или стоимости владения ресурсом образует расход команды и уменьшает остаток денежных средств.

Вместе с тем, есть ряд операций, который вызывает движение денежных, но не оказывает влияние на доходы/расходы команды (и, как следствие, на ее капитал) либо оказывает такое влияние, но в другом финансовом периоде. Например, получение кредита увеличивает денежные средства, но не является доходом, поскольку приводит к увеличению обязательств команды.

С другой стороны, покупка ресурсов уменьшает денежные средства команды, но также не влияет на капитал в периоде покупки, поскольку данная операция приводит к замещению одного актива (денежных средств) другим активом (мобильным, статичным ресурсом, сырьем или финансовыми вложениями). При этом в последующих финансовых периодах возникнут расходы в виде амортизации, которые приведут к уменьшению капитала, но никак не затронут денежные средства команды.

Более полное представление о влиянии операций на активы, капитал, обязательства и остаток денежных средств команды можно получить от таблицы ниже:

Получить данные о денежных потоках и остатках денежных средств команды за финансовый период можно из Отчета о движении денежных средств (см. раздел «Финансовые отчеты»).