История возникновения и развития лизинга

Феномен лизинга уже к началу 80-х гг. определился не как простая долгосрочная аренда, а как новая, нетрадиционная, дополнительная система перспективного финансирования, в которой задействованы арендные отношения, элементы кредитного финансирования под залог, расчеты по долговым обязательствам и прочие финансовые механизмы. Лизинговая операция способствует сотрудничеству и взаимодействию банковских структур с деловыми кругами по финансированию производства, что так необходимо сегодня российской экономике.

Лизинговый бизнес представляет собой особую сферу предпринимательской деятельности. При активном внедрении лизинг в силу присущих ему возможностей может стать мощным импульсом технического перевооружения производства,структурной перестройки российской экономики, насыщения рынка высококачественными товарами. Эффективность лизинговых сделок, достигаемая в результате их применения в хозяйственной практике, состоит в активизации инвестиционного процесса, улучшении финансового состояния предприятий-лизингополучателей, повышении конкурентоспособности мелкого и среднего бизнеса.

Идея лизинга не нова. По мнению историков и экономистов, лизинговые сделки заключались еще задолго до новой эры в древнем государстве Шумер. Историки утверждают, что Аристотель коснулся идеи лизинга в трактате "Богатство состоит в пользовании, а не в праве собственности", написанном около 350 г. до новой эры. В Венеции уже в XI в. существовали сделки, схожие с лизинговыми операциями. В Венеции сдавали в аренду торговцам и владельцам торговых судов очень дорогие по тем временам якоря. По окончании плавания "чугунные ценности" возвращались их владельцам, которые вновь сдавали их в аренду.

Введение в экономический лексикон термина "лизинг" (oт анг.leasing- сдавать в наем) связывают с операциями телефонной компании "Белл", _ руководство которой в 1877 г. приняло решение не продавать свои телефонные аппараты, а сдавать их в аренду. Однако первое общество для которого лизинговые операции стали основой его деятельности, было создано только в 1952 г. в Сан-Франциско американской компанией Юнайтед Стейтс лизинг Корпорэйшн и, таким образом, США стали родиной нового вида бизнеса, в частности, банковского. К середине 60-х гг. лизинговые операции в этой стране составляли 1 млрд долл., а концу 80-х гг. они превысили 110 млрд долл., т.е. за четверть века увеличились более чем в сто раз. Столъ стремительный рост операций по аренде вызван определенными преимуществами получаемыми партнера по лизинговой сделке. В настоящий период в странах с рыночной экономикой лизинговые операции для хозяйствующего субъекта становятся преимущественными при техническом перевооружении производства.

В США лизинг превратился в один из основных видов экономического бизнеса. Быстрый рост новых лизинговых компаний, предалагающих свои услуги и многообразная модификация условий лизингов договоров определили самые различные варианты приобретения инвестиционных средств предпринимателями в различных сферах экономики. Позднее лизинговые компании получили название "финансово-лизинговые общества". Они стали обеспечивать производителям сбыт продукции путем передачи ее в аренду, а также финансирование сделок разделение связанных с ними рисков.

В Западной Европе первые финансово-лизинговые общества появились в конце 50-х - начале 60-х гг., однако развитие лизинговых oпeраций сдерживалось неопределенностью их статуса с позиций гражданского, торгового и налогового законодательства. Лишь после того, как налоговом законодательстве нашло отражение правовое закрепление статуса лизинговых договоров, их рост характеризуется высокими темпами.

Например, первая французская лизинговая компания "Локафранс" была создана в 1982 г.; а четыре года спустя их насчитывалось уже свыше 30. В 1987 г. в стране было 56 лизинговых компаний с годовым объем контрактов около 57 млрд. Франков, специализирующихся на операциях с движимым имуществом (в основном машинами, оборудованием, транспортными средствами), а также 94 лизинговые компании, специализирующиеся на операциях с недвижимостью, сооружениями и помещениями производственного назначения. Указанные компании сыграли большую роль в экономическом развитии более отсталых районов страны. Французское государство поощряет деятельность компаний, рассматривая как часть региональной политики. Стимулирование деятельности лизинговых компаний происходит путем часгичного освобождения от налога создания специальных фондов, предназначенных для компенсации в можных потерь и т.д. Наиболее крупными лизинговыми компаниями Франции являются "Локафранс", "Слибай", "Локабай", "Софимоба","Слиминико" и др.

В Италии первая лизинговая компания была создана в 1963 г:, однако наиболее быстрый рост операций по аренде произошел позднее - 70-80-е гг: Особенностью Италии является наличие большого количества учреждении аренды.

Во второй половине 80-х гг. в стране насчитывалось около двух тысяч лизинговых компаний, большая часть которых относилась к числу мелких и средних. Среди них выделялись 50 наиболее крупных лизинrовых компаний, являющихся членами национальной, ассоциации "Ассима". В этот период на долю десяти наиболее крупных итальянских лизинговых фирм приходилось 80% объема всех операций. Лизинговые компании страны - "Локафит", "Итализ", "Гентролизинг""Савализинг", "Локат" предоставляли услуги более чем 30 тыс, предприятий.

С начапа 60-х гг. лизинговый бизнес получил свое развитие и на азиатском, континенте.

В настоящее время основная часть мирового рынка лизинговых услуг сосредоточена в треугольнике "США - Западная Европа -Япония". В Западной Европе лизингодателями выступают преимущественно специализированные лизинговые компании, которые в 75-80% случаев контролируются банками или являются их дочерними обществами.

Для Японии характерным является расширение лизинговой операции от финансирования услуг до предоставления "пакета услуг", вкпючающего комбинации купли-продажи, лизинга и займов. Эти услуги получили название Комплексного лизинга.

Международный рынок лизинговых услуг считается одним из наиболее динамичных. По оценкам экспертов, к началу 1988 г. на условиях лизинга реализовалось основных фондов на 250 млрд долл., в то время как в 1979 г. - только на 50 млрд долл.

В 90-х гг. в общей сумме капитальных вложений в машины и оборудование на долю лизинга приходилось: в США - 25-30%; в Англии, Франции, Швеции, Испании - 13-17; Италии, Голландии - 12-14; Австрии, Дании, Норвегии - 8-10; в Японии -$40%.В Японии объем лизинговых сделок за 1980-1988 гг. увеличился в 6 раз, а ежегодный прирост лизинговых операций составляет 25-30%;

Вместе с тем европейский рынок лизинга, -несмотря на eго быстрое развитие, по темпам несколько уступает США, Азиатско-Тихоокеанскому региону и Австралии.

В Австралии почти 33% общих промышленных капитальных вложений производится на основе лизинга. В США большая часть ЭВМ, полиграфического и энергетического оборудования приобретается на условиях лизинга. Для подъемно-транспортного оборудования доля последнего составляет 58%, для пассажирских самолётов и станков – 50% Наибольшее применение лизинг получил в отраслях с быстроизменяющейся технологией и вычислительнои техники, а также в автомобилестроении, производстве средств связи, электронном оборудовании и т.п.

Для современного периода характерно создание международных лизинговых институтов. Так, объединение европейских лизинговых обществ (штаб-квартира в Брюсселе) охватывает общества и союзы 17 европейских государств.

В ряде государств правительственные органы используют лизинг как особую форму поддержки малого бизнеса. Например, а Японии специально создана система органов, обеспечивающая предоставление лизинговых услуг малым предприятиям. В частности, в учрежденной в 1966 г. системе лизингооборудования принимают участие в качестве кредиторов национальное и префектурные правительства

В России лизинг до недавнего времени применялся лишь в международный торговле и в сравнительно небольших объемах. Вместе с тем обследование предприятий и организаций показало, что большая часть потребителей испытывает необходимость в привлечении машин, оборудования и другой техники на условиях аренды.

В настоящее время можно говорить о сформировавшейся в основном инфраструктуре лизингового рынка России. Имеется правовая база, регламентирующая осуществление лизинговых операций. В Российской Федерации действуют несколько законодательных и нормативных документов, регулирующих лизинговую деятельность. Однако до сих пор нет единого универсального закона по лизингу..

По способу образования и характеру выполняемых операций российские лизинговые компании можно объединишь в три группы. К первой относятся компании, созданные иностранными банками, действующими на территории Российской Федерации. Такие компании; как правило, входят в состав финансово-промышленных групп, и их деятельность направлена на обслуживание системных клиентов (Интеррос-лизинг, РГ-лизинг, Балтийский лизинг; Инком-Лизинг и др.).

Вторую группу составляют муниципальные лизинговые компании, создаваемые при участии местных органов власти. Их основной задачей является реализация социально значимых, перспективных для конкретного региона пизинговых проектов. К ним можно отнести Московскую лизинговую компанию, фонд поддержки малого предпринимательства.

В третью группу входят лизинговые компании, работающие в структуре крупных промышленных и других коммерческих предприятий. Целью образования и деятельности таких компаний является реализация лизинговых проектов в интересах материнских компаний и оптимизация процесса налогового планирования: К ним относятся Лизинг-уголь, Лукойл-лизинг, Аэрофрахт и др.

Вместе с тем следует отметить, что доля лизинга составляет лишь 1% суммарных инвестиций в основные фонды при 25-30% всех инвестиций в западных странах. Основными причинами, сдерживающими развитие лизинговых операций на российском рынке, являются:

• отсутствие четко структурированной законодательной базы (единого универсального закона), большое количество различных подзаконных актов;

• долгосрочный характер вложений, что делает невозможным в современных условиях привлечение коммерческих банков к финансированию лизинговых операций;.

· ограниченный круг надежных, устойчиво работающих предприятий-лизннгополучателей;

.• отсутствие механизма предоставления государственных гарантий под крупномасштабные лизинговые проекты;

Основные понятия лизинга

Лизинг – это вид инвестиционной деятельности, направленной на инвестирование временно свободных или привлеченных финансовых средств, когда по договору финансовой аренды (лизинга) арендодатель (лизингодатель) обязуется приобрести в собственность обусловленное договором имущество у определенного продавца и предоставить это имущество арендатору (лизингополучателю) за плату во временное пользование для предпринимательских целей (согласно Федеральному закону от 29.10.98 № 164-Ф3).

Объектом лизинга может быть любое движимое и недвижимое имущество, относящееся по действующей классификации к основным средствам, кроме имущества, запрещенного к свободному обращению на рынке (например, земельных участков и других природных объектов).

Субъектами лизинга являются:

лизингодатель – юридическое лицо, осуществляющее лизинговую деятельность, т.е. передачу в лизинг по договору специально приобретенного для этого имущества, или гражданин, занимающийся предпринимательской деятельностью без образования юридического лица и зарегистрированный в качестве предпринимателя;

лизингополучатель – юридическое лицо, осуществляющее предпринимательскую деятельность, или гражданин, занимающийся предпринимательской деятельностью без образования юридического лица и зарегистрированный в качестве предпринимателя, получающие имущество в пользование по договору лизинга;

продавец лизингового имущества – предприятие-изготовитель машин и оборудования или другое юридическое лицо, или гражданин, продающие имущество, являющееся объектом лизинга.

Субъектами лизинга могут быть также предприятия с иностранными инвестициями, осуществляющие свою деятельность в соответствии с Законом РСФСР "Об иностранных инвестициях в РСФСР".

Лизинговые компании (фирмы) – коммерческие организации, создаваемые в форме акционерного общества или в других организационно-правовых формах, выполняющие в соответствии с учредительными документами и лицензиями функции лизингодателей.

Финансирование приобретения лизингового имущества осуществляется лизинговыми компаниями за счет собственных или заемных средств.

Право выбора объекта лизинга и продавца лизингового имущества принадлежит лизингополучателю, если иное не предусмотрено договором. Лизинговое имущество используется лизингополучателем только в предпринимательских целях и приобретается лизингодателем у продавца лизингового имущества только при условии передачи его в лизинг лизингополучателю.

Лизинг может быть как внутренним, когда все субъекты лизинга являются резидентами Российской Федерации, так и международным, когда один или несколько субъектов лизинга являются нерезидентами в соответствии с законодательством РФ.

По соглашению сторон в договоре лизинга может предусматриваться ускоренная амортизация лизингового имущества в соответствии с законодательством РФ с последующим уведомлением об этом налоговых органов. Например, в соответствии с п. 7 статьи 259 главы 25 "Налог на прибыль организаций" Налогового кодекса РФ для амортизируемых основных средств, являющихся предметом финансовой аренды (договора лизинга) разрешено использование повышающего коэффициента с предельным значением не выше 3. Указанное положение не применяется в отношении основных средств, являющихся предметом лизинга и относящихся к первой, второй и третьей амортизационным группам, если амортизация по ним начисляется нелинейным методом.

Права и обязанности участников лизинга регулируются законодательством и условиями договора.

Споры между участниками договора лизинга разрешаются в порядке, установленном законом.

Лизингодатель вправе использовать лизинговое имущество в качестве залога, если иное не предусмотрено договором лизинга.

Право использования лизингового имущества принадлежит лизингополучателю только на условиях, определенных договором лизинга.

Лизингополучатель обязан своевременно выплачивать лизингодателю предусмотренные договором платежи. В договоре должны быть предусмотрены санкции за неуплату или несвоевременную уплату лизинговых платежей.

Риск случайной гибели, утраты, порчи лизингового имущества несет лизингодатель. Договором может быть предусмотрен переход указанного риска к лизингополучателю с момента поставки ему имущества.

Лизинг (от английского leasing – поставлять) – специфическая аренда в основном средств производства: машин, транспортных средств, сооружений производственного назначения и т.п. за плату на длительный срок. Специфической аренда называется потому, что в договоре лизинга, помимо передачи указанного имущества во временное владение и пользование лизингополучателю для предпринимательских целей, обычно предусматривается широкий набор всевозможных услуг (обслуживание лизингодателем оборудования, подготовка кадров, необходимых для его обслуживания, и т.п.). Лизинг расширяет арендные отношения в том смысле, что по окончании срока договора лизинга или по дополнительному соглашению возможны: покупка лизингополучателем лизингового имущества, пролонгация срока лизинга (заключение нового договора), возврат лизингового имущества лизингодателю (лизинговой фирме).

В условиях становления рыночных отношений у многих предприятий отсутствуют собственные источники приобретения оборудования, поэтому лизинг может стать доступным средством замены морально и физически устаревшего оборудования.

Эффективность лизинга определяется в немалой степени уровнем совершенства нормативной базы и законодательной системы по его стимулированию. В связи с этим важно рассмотреть содержание нормативных документов, связанных с лизингом. Имеются в виду, прежде всего, такие документы, как:

лизинг договор оборудование

Указ Президента РФ № 1929 от 17.09.94 "О развитии лизинга в инвестиционной деятельности";

часть вторая Гражданского кодекса РФ, введенная в действие с 1 марта 1996 г.;

постановление Правительства РФ № 633 от 26.06.95 "О развитии лизинга в инвестиционной деятельности" и утвержденное этим постановлением Временное положение о лизинге;

приказ Министерства финансов РФ от 19 сентября 1995 г. № 105 "Об отражении в бухгалтерском учете и отчетности лизинговых операций";

приказ Министерства финансов РФ от 17 февраля 1997 г. "Об отражении в бухгалтерском учете операций по договору лизинга";

Федеральный закон "О лизинге" от 29.10.98 № 164-ФЗ;

глава 25 "Налог на прибыль организаций" Налогового кодекса РФ.

Таким образом, можно констатировать, что к настоящему времени в России созданы основы экономико-правового регулирования лизинговой деятельности.

В соответствии с главой 21 "Налог на добавленную стоимость "Налогового кодекса РФ лизинговые платежи облагаются налогом на добавленную стоимость в общеустановленном порядке. Существующий порядок начисления НДС предусматривает, что объектом налогообложения является выручка, полученная от оказания услуг по сдаче имущества в аренду, в том числе по лизингу (п. 1, статья 146 главы 21 Налогового кодекса РФ), т.е. весь лизинговый платеж, включающий:

суммы, возмещающие стоимость лизингового имущества;

плату за кредитные ресурсы, используемые лизингодателем на приобретение объекта лизинга;

комиссионное вознаграждение лизингодателя;

другие затраты лизингодателя, предусмотренные договором лизинга.