Денежные потоки для оценки коммерческой эффективности проекта

———————————————————————————————————————————————————————————————————————

|Номер |Номер шага | 0 | 1 |... |

|строки|—————————————————————————————————————————|———————|——————|———————|

| |Длительность шага, годы (доли года) | | | |

| |—————————————————————————————————————————|———————|——————|———————|

| | Показатели | | | |

|——————|—————————————————————————————————————————|———————|——————|———————|

| | Операционная деятельность | | | |

| |Денежные притоки | | | |

| 1 |Выручка от продаж конечной продукции за| | | |

| |вычетом включаемых в цену налогов и| | | |

| |сборов + прочие и внереализационные| | | |

| |доходы | | | |

| 2 |Возмещение НДС на приобретенное оборудо-| | | |

| |вание | | | |

| 3 |Итого, приток (сумма стр. от 1 до 2) | | | |

| |Денежные оттоки | | | |

| 4 |Материальные затраты на реализацию| | | |

| |проекта (оплата материалов, работ и услуг| | | |

| |сторонних организаций) | | | |

| 5 |Затраты труда с отчислениями (коммерчес-| | | |

| |кая оценка) | | | |

| 6 |Налоги, относимые на себестоимость или на| | | |

| |финансовые результаты (в том числе -| | | |

| |налоги, связанные с ценными бумагами) | | | |

| 7 |Итого, отток (сумма стр. от 4 до 6) | | | |

| 8 | Денежный поток от операционной деятель- | | | |

| | ности | | | |

| | о | | | |

| | Фи (m) = стр.3 - стр.7 | | | |

| | о | | | |

| 9 |Коэффициент распределения для Фи (m) * | | | |

| 10 |Поток от операционной деятельности с| | | |

| |учетом распределения (стр.8 x стр.9) | | | |

| | Инвестиционная деятельность | | | |

| 11 |Денежные притоки = А ** | | | |

| 12 |Денежные оттоки = Б ** | | | |

| 13 | Денежный поток от инвестиционной дея- | | | |

| | тельности | | | |

| | и | | | |

| | Фи (m) = (стр.11 - стр.12) | | | |

| | и | | | |

| 14 |Коэффициент распределения для Фи (m) * | | | |

| 15 |Поток от инвестиционной деятельности с| | | |

| |учетом распределения (стр.13 х стр.14) | | | |

|——————|—————————————————————————————————————————|———————|——————|———————|

| 16. | Денежный поток проекта с учетом | | | |

| | распределения (стр.10 + стр.15) * | | | |

|——————|—————————————————————————————————————————|———————|——————|———————|

| |Далее расчет проводится в соответствии с| | | |

| | табл.П3.9. | | | |

———————————————————————————————————————————————————————————————————————

Примечания: * В случае необходимости (см. п.П6.2 Приложения 6 и примечание к табл.П3.8).

** А. Притоки - доходы (за вычетом налогов!) от реализации имущества и нематериальных активов при прекращении ИП, а также возврата (в конце ИП) оборотных активов;

Б. Оттоки - вложения в основные средства на всех шагах расчетного периода, ликвидационные затраты, вложения в прирост оборотного капитала, компенсации (в конце ИП) оборотных naccueoe.

Далее расчет производится таким же образом, как и при оценке общественной эффективности ИП. К определенным там показателям добавляется потребность в дополнительном финансировании (ПФ), определяемая из условий:

ПФ = - min (стр.9 + стр.15); ПФ >= 0,

m

где минимум ищется по шагам расчета m.

Денежные поступления и расходы, указываемые в этой таблице, определяются без налогов и сборов, включаемых в цену или исключаемых из издержек при определении прибыли.