Решение. где Ок – остаток денежных средств на конец периода;

О_К = О_Н + Пост – Расх, (5.8)

где Ок – остаток денежных средств на конец периода;

Он – остаток денежных средств на начало периода;

Пост – сумм поступлений денежных средств;

Расх – сумма отчислений денежных средств

Остаток средств на конец периода:

5 + 100 – 90 = 15 тыс. р.

Метод процента от продаж базируется на предположении, что величина оборотного капитала растет прямо пропорционально выручке от реализации продукции.

Использование метода корреляционно-регрессионного анализа позволяет определить плановую величину оборотного капитала с помощью уравнения регрессии, устанавливающего связь между искомой плановой величиной и факторами ее определяющими. Факторный метод учитывает уровень использования оборотного капитала в базовом периоде, тенденции изменения оборотного капитала под влиянием не только объемов производства и реализации продукции, но и себестоимости продукции, изменения форм расчетов с поставщиками и покупателями, методов организации производства, изменения индексов инфляции и т.д.

Показатели эффективности использования

Оборотного капитала

Важнейшими показателями эффективности пользования оборотного капитал являются коэффициенты оборачиваемости и показатели длительности оборота.

Коэффициент оборачиваемости оборотного капитала (Коб) характеризует количество оборотов оборотных средств в течение определенного периода (обычно года).

В

Коб = ----------, (5.9)

ОБК

где В – выручка от реализации продукции, р.;

ОБК – средняя величина оборотного капитала, р.

Коэффициент закрепления ( Кзак) характеризует количество оборотного капитала, приходящееся на 1 рубль реализуемой продукции. Данный показатель обратный коэффициенту оборачиваемости:

ОБК

Кзак = ------, (5.10)

В

Длительность оборота – это период времени, за который оборотные средства совершают один полный кругооборот.

Fк

Д = ----, (5.11)

Коб

где Fк – продолжительность календарного периода, дни;

Коб – коэффициент оборачиваемости.

Коэффициенты оборачиваемости и длительности оборота могут быть рассчитаны по отдельным элементам оборотных средств (таблица)

Операционный цикл оборотных средств (Доц) – это промежуток времени, с момента закупки сырья и материалов у поставщиков до оплаты готовой продукции покупателями. Операционный цикл не учитывает время нахождения денежных средств на счетах и в кассе и рассчитывается по формуле:

Доц = Дз +Ддз, (5.12)

где Дз – длительность оборота запасов, дни;

Ддз – длительность оборота дебиторской задолженности, дни.

Финансовый цикл оборотных средств (Дфц) – это промежуток между сроком платежа предприятия по своим обязательствам перед поставщиками и получением денег от покупателей.

Дфц = Доц – Дкз, (5.13)

где Дкз – длительность оборота кредиторской задолженности, дни.

Уменьшение операционного и особенно финансового циклов является положительной тенденцией.