На период с 1 января по 30 июня ХХХХ г

Данные этой таблицы позволяют увидеть, плате­жеспособно ли предприятие в течение всего периода, на который составлен прогноз, а также содержат информа­цию для принятия решений по управлению оборотным капиталом и финансовыми ресурсами.

Моделирование потоков движения денежных средств должно отвечать задачам управления каждого конкретного предприятия с учетом его специфики. Например, в последние годы расширилась практика строительства объектов недвижимости с целью их последующей продажи. Для предприятий, специализи­рующихся на осуществлении функций заказчика, дан­ная деятельность является видом деятельности, опреде­ленным их уставом, т.е. относится к текущей деятельности. В то же время, по сути своей, она связана с осуществлением инвестиций в реальные активы. Сле­довательно, требуется обособление информации о кон­кретном проекте от остального бизнеса.

Построение денежных потоков для таких предпри­ятий может основываться на предлагаемой в таблице 30 структуре показателей, отличающейся от нее большей детализацией показателей и обособлением в рамках текущей деятельности информации, связанной с инве­стициями в строительство. Информация, не связанная с инвестициями в строительство как объектом уставной деятельности, должна рассматриваться в разрезе на­правлений деятельности в соответствии с их общепри­нятым содержанием.

Денежные потоки для указанных выше предпри­ятий могут иметь следующую структуру показателей. Денежный поток от текущей деятельности:

I. Обычная деятельность,

1. Выручка от продажи продукции.

2. Выручка от сдачи имущества в аренду.

3. Возврат дебиторской задолженности.

4. Прочие поступления.

5. Оплата сторонним организациям за услуги.

6. Оплата управленческих расходов.

7. Оплата рекламы.

8. Уплата налогов (по видам).

9. Прочие расходы.

10. Итого чистый денежный поток от обычной дея­тельности (п.1 + п.2 + п.3 + п.4 -

- п.5 - п.6 - п.7 - п.8 - п.9).

11. Обычная деятельность, связанная с инвестиция­ми в строительство.

11. Целевое финансирование и поступления.

12. Привлечение средств соинвесторов.

13. Авансы, полученные от покупателей.

14. Получение долгосрочных и краткосрочных кредитов банка.

15. Получение займов.

16'. Оплата расходов на строительство (при необ­ходимости по видам платежей).

17. Уплата налогов (по видам).

18. Оплата рекламы.

19. Возврат долгосрочных и краткосрочных креди­тов банка.

20. Возврат займов.

21. Выплата процентов по кредитам и займам.

22. Прочие платежи.

23. Итого чистый денежный поток от обычной дея­тельности, связанной с инвестициями в строительство (п.11 + п.12 + п.13 + п.14 + п.15 - п.16 - п.17 - п.18 - п.19 -

- п.20 - п.21 - п.22).

24. Всего чистый денежный поток по текущей дея­тельности (п.10 + п.23).

Инвестиционный денежный поток:

I. Капитальные вложения.

25. Выручка от продажи основных средств, обору­дования, незавершенного строительства.

26. Получение долгосрочных кредитов банка.

27. Получение долгосрочных займов.

28. Покупка оборудования, прочих основных средств.

29. Капитальное строительство.

30. Возврат долгосрочных кредитов и процентов по ним.

31. Возврат долгосрочных займов и процентов по ним.

32. Итого чистый денежный поток по капитальным вложениям (п. 25 + п.26 + п.27 - - п.28 - п.29 - п.30 - п.31).

II. Участие в других предприятиях.

33. Дивиденды от участия в других предприятиях.

34. Выручка от продажи долей участия в других предприятиях.

35. Приобретение долей участия в других предпри­ятиях.

36. Итого чистый денежный поток от участия в других предприятиях (п.33 + п.34 -

- п.35).

III. Другие вложения долгосрочного характера.

37. Выручка от продажи нематериальных активов.

38. Доходы по долгосрочным ценным бумагам.

39. Выручка от продажи долгосрочных ценных бумаг.

40. Покупка нематериальных активов.

41. Приобретение долгосрочных ценных бумаг.

42. Уплата налогов (по видам).

43. Итого чистый денежный поток по другим вло­жениям долгосрочного характера (п.37 + п.38 + п.39 - п.40 - п.41 - п.42).

44. Всего чистый денежный поток по инвестици­онной деятельности (п.32 + п.36 +

+ п.43).

Финансовый денежный поток.

45. Выручка от продажи краткосрочных ценных бумаг.

46. Доходы по краткосрочным ценным бумагам.

47. Получение краткосрочных кредитов банка и займов.

48. Покупка краткосрочных ценных бумаг.

49. Возврат краткосрочных кредитов банка, займов и процентов по ним.

50. Оплата процентов по просроченным долго­срочным кредитам.

51. Выплата дивидендов и процентов по ценным бумагам.

52. Погашение обязательств по облигациям.

53. Итого чистый денежный поток по финансовой деятельности (п.45 + п.46 + п.47 - - п.48 - п.49 - п.50 --п.51-п.52).

54. Всего чистый денежный поток (п. 24 + п.44 + п.53).

Прогноз на более длительный период можно со­ставлять в виде бюджета денежных средств предпри­ятия на год, два и более лет. Годовой бюджет денежных средств составляется с разбивкой по кварталам и может быть представлен в следующей форме (табл.31).

Таблица 31