Условия международного кредитования

Возникновение международных кредитных отношений предполагает заключение кредитных соглашений с определенными условиями предоставления, использования и возврата займа. Эти условия выражаются в:

1. Порядке определения процентной ставки по кредиту. Она отражает цену особого финансового активы, в которой банк вложит часть своих инвестиций. Включает в себя:

- безрисковый компонент – минимально требуемая ставка дохода, считающаяся нормальной для данного рынка с учетом инфляционных ожиданий (обычно в качестве подобного компонента берется процентная ставка по краткосрочным правительственным ценным бумагам);

- премию за риск, включающую три основных компонента: премию за ликвидный риск (за потенциальную опасность невозврата долга заемщиком), премию за процентный риск (за потенциальную угрозу повышения процентных ставок в будущем), премию за валютно-курсовой риск (за возможность уменьшения денежного потока, генерируемого данным кредитом для банка, а результате неблагоприятного изменения обменного курса валют).

Для оценки кредитов, финансируемых в отечественной валюте, банки могут использовать собственные базовые ставки. В США, например, это ставка «прайм-рэйт», т.е. ставка по кредитам для первоклассных заемщиков. Они являются минимальной ставкой, которая используется банком при оценивании кредитов, предоставляемых заемщикам с различной кредитоспособностью. Ставка ЛИБОР (London interbank offered rate) – ставка предложения (продавца) на Лондонском межбанковском рынке депозитов, выступающая как важнейший ориентир процентных ставок на международном рынке ссудных капиталов. ЛИБОР определяет ставки еврорынка.

2. Формах обеспечения возврата долга в виде:

- обращенных ценных бумаг;

- титулов собственности на товары, находящиеся на складе;

- титулов собственности на товары, находящиеся в пути, отгруженные под документарный аккредитив, открытый в определенном банке.

3. Использовании гарантов, имеющих возможность гарантировать возврат долга в случае неплатежа заемщика. Ими могут выступать: богатое физическое лицо, родительская фирма, другая корпорация или банк, правительство страны.