Предложения по совершенствованию финансового состояния

На основе финансового анализа хозяйственной деятельности предприятия был сделан вывод о неэффективной организации производственной деятельности, которая сопряжена со снижением платежеспособности и ликвидности.

Анализ предприятия позволил сделать выводы о том, что у предприятия за анализируемый период наблюдается снижение темпов роста выручки и, соответственно, уменьшение доли прибыли; увеличилась доля краткосрочной дебиторской задолженности, что повлекло за собой недополучение выручки, извлечение средств из оборота и необходимость получение в банке краткосрочного кредита. Доля собственных средств снизилась на 11,98%. Основные и производственные фонды не обеспечиваются за счет нормальных источников формирования, что позволяет сделать вывод о кризисном состоянии предприятия. Предварительный анализ вероятности банкротства предприятия выявил значительную отрицательную тенденцию, при сохранении которой через вероятность банкротства становиться значительной. Данные выводы подтвердились более точными расчетами при анализе табличным способом, который показал, что предприятие неспособно рассчитываться по наиболее срочным обязательствам (платежный недостаток на конец года составил 30321 тыс.руб.). Анализируя платежеспособность предприятия, мы пришли к выводу о том, что основные источники формирования выросли за счет привлечения краткосрочного банковского займа в размере 20238 тыс. руб., но несмотря на это, доля перманентного капитала уменьшилась из-за отсутствия у предприятия долгосрочных обязательств. Общий анализ баланса показал уменьшение доли таких показателей, как внеоборотные активы (с 76,4% до 69,6%), собственный капитал (на 11,98% пунктов) и увеличение доли дебиторской задолженности со сроком погашения меньше года, оборотных средств и доли краткосрочных обязательств (с 12,7% до 24,15%).

Проведение анализа коэффициентным способом позволило сделать окончательные выводы о финансовом состоянии предприятия, о рентабельности и деловой активности. Отмечается неудовлетворительная платежеспособность; увеличение вероятности банкротства. Выявлено общее снижение по всем показателям рентабельности и деловой активности, из чего можно сделать выводы об общем снижении эффективности производства, об уменьшении спроса на продукцию и о затоваривании.

Таким образом, можно сделать следующие выводы.

Предприятие находится в тяжелом финансовом состоянии, сопровождаемом отсутствием платежеспособности и низкой ликвидностью. За исследуемый период ухудшилась структура пассивов предприятия. Несмотря на то, что доля собственных средств высокая (в конце периода составил 75,85%) наблюдается отрицательная тенденция изменений. Уменьшается доля собственных оборотных средств, а основные источники формирования поддерживаются краткосрочными займами и кредитами. Долгосрочные обязательства отсутствуют как на начало периода, так и на конец, что является явно отрицательной тенденцией, так как краткосрочные обязательства решают нехватку средств только в краткосрочный период. Также наблюдается неспособность предприятия рассчитываться по краткосрочным обязательствам за счет ликвидных активов.

Оценка рентабельности и деловой активности предприятия показала снижение рентабельности продаж, уменьшение доли всех видов прибыли и их абсолютного значения.

Снижение эффективности использования оборотных и внеоборотных активов, оборачиваемости готовой продукции, материальных оборотных средств, мобильных средств, дебиторской и кредиторской задолженности наглядно демонстрирует ухудшение функционирования предприятия.

Очевидно, что руководству предприятия необходимо принять решение о глубоком и проработанном финансовом оздоровлении. Необходимо разработать долгосрочную финансовую стратегию, которая позволит расставить акценты и выявить наиболее приоритетные стороны при дальнейшем существовании предприятия.

Анализ финансового состояния предприятия не дает полноценной информации для разработки предложений по совершенствованию его финансового состояния. Для этого необходимо более тщательно проанализировать существующий рынок потребителей и конкурентов, выявить отраслевую специфику. Для полноценного анализа необходимо проанализировать финансовую отчетность по меньшей мере за 3 года, для того чтобы с уверенностью сказать, что выявленные тенденции носят не эпизодический характер. В любом случае следует обратить внимание на следующие аспекты:

Следует рассмотреть возможность остановки функционирования предприятия. Предприятие занимает большую территорию и располагается в центре крупного города, что значительно увеличивает стоимость ее площадей. Руководству организации следует просчитать прибыль от возможной продажи или сдачи в аренду части помещений. Полученную величину следует сравнить с теми затратами, которые будут вложены на финансовое оздоровление предприятия и прибылью, полученной от дальнейшего его функционирования.

Если будет принято решение о продолжении функционирования организации, то следует реализовать следующие мероприятия:

1) Более глубоко проанализировать финансовое состояние организации. Рассмотреть продуктовый ряд компании, выявить узкие места, то есть те продукты, которые приносят убыток и принять решение о снятии их с производства;

2) Провести анализ отрасли и соответствующее маркетинговое исследование. Вполне возможно, что продукции предприятия уступает по таким важнейшим показателям как цена, качество, оснащенность производства и т.д., что значительно снижает ее конкурентоспособность;

3) Необходимо найти новые источники пополнения денежных средств. Ими могут оказаться новые инвестиции, средства, привлеченные от выпуска акций, получение долгосрочных займов и кредитов;

4) Следует провести тщательный анализ дебиторской задолженности.

5) Осуществить поиск резервов увеличения прибыли: за счет увеличения цены, снижения себестоимости продукции, увеличения объема реализации продукции;

6) Одними из важных мероприятий являются те, которые направлены на снижение себестоимости продукции. Это может быть как поиск новых каналов для пополнения сырья и материалов, удешевление процесса производства не в ущерб качества продукции, так и снижение издержек производства;

7)Определить финансовую стратегию предприятия, то есть комплексную программу действий, главной целью которой является обеспечение предприятия необходимыми денежными ресурсами. Форма финансовой стратегии может быть произвольной. Она может быть зафиксирована, например, в бизнес-плане предприятия.